李煊被坤一路追趕，他趕緊火速逃跑，中途撞到了一個美麗女孩，韓佳恩，漢城府左尹的女兒。關鍵時刻，韓佳恩把李煊掩護起來，沒有讓殺手得逞，李煊看著眼前這個溫柔動人的女孩，不由得怦然心動。李煊一路跟隨著韓佳恩，他稱自己叫千秀，是一個書商，而韓佳恩正好喜歡讀醫書，李煊無意中提到自己準備找友寶先生，巧合的是，韓佳恩的醫術就是友寶先生所教。于是，她便準備帶著李煊去找友寶。

韓佳恩帶著李煊來到友寶居住的村落，發現賣水賤民的家也在那里，原來，這個衣衫破舊的賤民與韓佳恩早就相識。他們找到友寶先生時，李煊發現昔日的大學者如今竟然變成了一個酒鬼。李煊問友寶，是否知道世子戴假面具的原因。友寶意味深長地笑了，稱自己知道，然后他反問李煊，可曾知道什么是邊首會？李煊在父親的保護下，從不知道邊首會的厲害，他一頭霧水。友寶提出了條件，今年的降雨量是去年的兩倍，可是今年的水井卻干涸了，知道這是為什么嗎？只有李煊找出這個問題的答案，自己才能告訴他，世子為什么非戴面具不可。

李煊從友寶先生那里出來，他一副公子哥的樣子令賤民很是不滿，兩個少年廝打起來，韓佳恩連忙去拉架。李煊驚訝發現，這個賤民的名字竟然和自己一模一樣。賤民李煊因為身份低微，無法參加科舉，可是，他卻一直在努力學習，這個人雖然卑賤，但是聰明好學，有機智的頭腦。

另一邊，李允把千秀扮成了世子的模樣，訓練他按照世子的樣子說話。但是，李允還是十分擔憂兒子的安危，他便派出青云暗中查找世子的下落。青云是禁軍別將的兒子，與世子情同手足，雖然青云并沒有見過世子的臉，但他能辨認出世子的聲音。

賤民李煊的父親是揚水廳的挑夫，母親是佳恩的乳母。他的母親又懷了孩子，馬上快臨產了，但脫水癥很嚴重，于是，佳恩三人趕緊去揚水廳取水，世子李煊這才發覺，除了揚水廳，別的地方都弄不到水。可是，揚水廳不管人命關天，以過了時間為由，堅決不賣水。賤民的挑夫父親冒著危險，從里面偷了一桶水，這才使妻子平安生產。在揚水廳取水的過程中，青云正好路過那里，恍惚中似乎聽到了世子的聲音，而金花君也跟隨父親路過揚水廳，她真切地看見了世子李煊。金花君把世子李煊逃跑的消息告訴給大木，大木決定趕緊比李允先一步找到世子。

友寶告訴世子李煊，王之所以讓世子戴上面具，就是為了保護他免遭傷害。然后，友寶話里有話地說，暫時擺脫假面的生活雖然很自由，但最好還是戴上吧。

晚上，世子李煊跟隨佳恩回到漢城府左尹家里借宿。第二天，幾人正在談話，賤民李煊突然趕來，稱挑夫父親因為偷水罪被揚水廳抓走了，性命攸關，想請漢城府左尹幫忙。可是，揚水廳勢力龐大，擁有自律審判權，漢城府左尹表示無能為力，世子李煊很是氣憤，指責漢城府左尹為官不仁。無奈之下，漢城府左尹只好出馬，但揚水廳卻還是不依不饒。

青云找到了世子李煊，他想趕緊把世子帶回去，但李煊怕揚水廳為非作歹，他戴上青云帶來的面具，在眾人面前亮出身份，救下了偷水的挑夫，金花君和韓佳恩都在人群中，佳恩沒有認出帶著面具的李煊。

世子調查發現，揚水廳故意壟斷了所有水資源，他很疑惑，為什么朝廷不管這些事情呢？底下的官員戰戰兢兢地表示，揚水廳向來猖狂，沒有人敢與其作對。世子趁青云不注意，留下字條，命令佳恩的父親和參軍樸武夏共同徹查水路工事，然后世子獨自離開，他跑到集市上，興奮地和佳恩在一起，這一切被金花君看在眼里，痛在心上。

賤民李煊背著挑夫父親往家走，半路被人打暈，當他醒來后，看見父親被吊在樹上，已經死了，這一定是揚水廳的所作所為。賤民李煊要為父親報仇，正好被青云遇到，世子也及時趕到，為了阻攔賤民復仇，世子亮出了真實身份，可賤民卻認為是世子害死了自己的父親，如果世子沒有出手，揚水廳也不會如此報復。世子決定要為死去的挑夫報仇，他把象征自己身份的玉佩送給了賤民李煊，作為承諾。

另一邊，大木已經得知，孫女認識世子，他派人將青云、世子、賤民李煊圍了起來，準備射殺。